Придбання бізнесу в Нідерландах для іноземця: короткий по...

Ми багато працюємо з іноземними підприємцями, які бажають розпочати абсолютно новий бізнес у Нідерландах, щоб розширити свій досвід та охоплення компанії. Але чи знаєте ви, що можна також купити вже існуючу (успішну) голландську компанію? У багатьох випадках це може виявитися гарною інвестицією, оскільки це заощаджує багато часу та зусиль, пов'язаних зі створенням нової компанії. Наприклад, вам не доведеться:

Просувати свою нову компанію
Шукати співробітників
Створювати собі ім'я
Конкурувати з вже існуючими компаніями
Розбудовувати мережу ділових партнерів
Думати про назву та логотип

Це лише кілька переваг купівлі компанії, яка вже існує. Проте, купівля компанії також включає необхідні дослідження та роботу. Вам також потрібно врахувати, що вам знадобиться капітал для придбання компанії. У цій статті ми вже пояснили основи злиттів та поглинань. Тепер ми докладніше опишемо кроки, які вам потрібно зробити, якщо ви хочете купити голландську компанію.

Деякі цікаві факти

Чи знаєте ви, що близько 15% усіх власників компаній у Нідерландах прогнозують, що продадуть свій бізнес протягом наступних 5 років? Якщо перевести цю цифру на річний показник, це означає, що щороку продається приблизно 20 000 голландських компаній. Це означає, що є велика ймовірність того, що компанія у вашій конкретній ніші буде продана найближчим часом. Отже, по суті, підприємці часто так само зацікавлені в компаніях, як і в товарах та послугах. Хоча вам доведеться вкласти значну суму грошей, купівля існуючої компанії гарантує вам миттєвий прибуток з першого дня. Дослідження голландського банку ING показують, що ця форма підприємництва має найвищі шанси на успіх, оскільки основні будівельні блоки вже наявні.

Основи процесу купівлі та фінансування

Загалом, дуже структурований і систематичний підхід найкраще працює при придбанні чужої компанії, оскільки це запобігає непотрібній втраті часу на те, що врешті-решт може виявитися невартим. Тут також важлива належна перевірка (due diligence), щоб ви знали, що купуєте. Крім того, коли ви плануєте все з самого початку, це неминуче забезпечить вам чіткий і лаконічний огляд та часові рамки. Придбання для зростання, а також управлінські викупи (management buy-ins) наразі пропонують безліч фінансових можливостей. Завжди потрібно враховувати, що успішна транзакція купівлі займає час. Структурований і систематичний підхід запобігає непотрібній втраті часу та забезпечує огляд.

Якщо ви хочете придбати компанію, Intercompany Solutions може допомогти вам з кількома важливими кроками під час процесу. Наприклад, ми можемо дослідити для вас відповідні фінансові рішення. Ми маємо багато контактів у банках та інших фінансових установах, що дозволяє вам купити бізнес, який може бути за межами вашого поточного фінансового потенціалу. Таким чином, ми також можемо представити вас відповідним інвесторам. Окрім банків та інвесторів, існують інші вигідні можливості для фінансування вашого нового бізнесу, такі як факторинг та краудфандинг. Якщо у вас вже є приблизне уявлення про тип бізнесу, який ви шукаєте, ми можемо допомогти вам знайти щось, що відповідає вашим очікуванням. Ми також можемо надати допомогу протягом усього процесу, взявши на себе переговори та договірне врегулювання. Тепер ми докладніше опишемо повний процес придбання, що дозволить вам ознайомитися з необхідними кроками для купівлі голландської компанії.

Процес купівлі голландського бізнесу

Як ми вже обговорювали вище, якщо ви плануєте купити компанію в Нідерландах, важливо добре підготуватися до цього заходу. Купівля компанії - це ретельний процес, який включає багато дій та інформації. Наприклад, як знайти відповідну компанію для купівлі? Які конкретні фактори ви шукаєте? Чи хочете ви працювати в певній ніші? Або географічне розташування компанії для вас важливіше? Щойно ви визначитеся з тим, що вам потрібно, вам також потрібно з'ясувати, яка правильна вартість для певної компанії, на яку ви поклали око. Це включає багато планування та організації, тому ми зібрали список загальних кроків, які вам потрібно зробити, якщо ви бажаєте придбати голландську компанію. Загалом: при купівлі компанії спочатку переконайтеся, що ви добре підготовлені. Будь ласка, читайте далі, щоб дізнатися, що очікується від вас як від підприємця, коли ви хочете розширити свою діяльність за кордон.

Створіть профіль покупця

Перше, що вам потрібно зробити, коли ви маєте намір купити компанію, це вибрати спосіб, яким ви це зробите. Загалом, існують два способи придбання компанії:

Через стратегічне поглинання
Через управлінський викуп (Management Buy In, MBI)
Через управлінський викуп (Management Buy Out, MBO)
Через спадщину бізнесу

Коли ви купуєте шляхом стратегічного поглинання, ви, по суті, купуєте іншу компанію, щоб розвивати власну поточну компанію. Це також дозволить вам зростати та розширювати свою частку на ринку. Якщо ви хочете це реалізувати, бажано купити клієнта або постачальника, оскільки ви вже отримуєте вигоду від того, що є контактами один одного. Крім того, з партнерами вже є основа довіри, що значно полегшить ведення бізнесу разом у майбутньому. Як альтернатива, ви також можете вибрати купівлю компанії, яка дозволить вам вийти на нові або більші ринки. У будь-якому випадку; придбана компанія буде існувати далі під назвою вашої поточної компанії.

Альтернативно, ви можете вибрати Management Buy In (MBI). Завдяки цьому варіанту ви купуєте контрольний пакет акцій в іншій компанії з наміром замінити поточну команду менеджерів. Завдяки цьому варіанту ви можете вибрати покупку всієї компанії або лише частини від загальної суми акцій. Часто цей тип придбання обирають, коли поточна команда менеджерів показує незадовільні результати, або коли компанія явно занепадає. Якщо у вашій власній компанії є досвід, щоб повернути іншу компанію до успіху, MBI може бути найкращим вибором для вас. Іншим варіантом є Management Buy Out (MBO). Якщо ви хочете придбати компанію, в якій зараз працюєте, то це іноді підпадає під сферу бізнес-наступництва. Якщо ви просто співробітник, MBO може бути хорошим методом. Якщо ви переймаєте сімейний бізнес, то методом вибору є бізнес-наступництво. Внутрішні придбання передбачають інші аспекти, ніж зовнішні придбання, такі як емоції, а також податкові домовленості, такі як схема бізнес-наступництва. Розумно пошукати інформацію про всі ці методи, щоб визначити, який з них найкраще підходить для вашої ситуації.

Вибравши бажаний метод придбання, вам потрібно створити хороший профіль покупця. Цей профіль допоможе вам звузити пошук, склавши список речей, які ви хочете і не хочете. Існує кілька факторів, які вам потрібно дослідити під час створення профілю покупця:

Конкретний тип бізнесу, який ви шукаєте
Бажаний розмір компанії, яку ви хочете придбати
Регіон, де має бути розташована компанія
Сектор(и), в якому(их) ви хотіли б, щоб ця компанія працювала
Ціна, яку ви готові заплатити за цю компанію
Оборот бажаної компанії

Після того, як ви створили профіль покупця, ваш пошук буде набагато швидшим і легшим, оскільки ви звужуєте свій запит відповідно до ваших точних уподобань. Це також дозволить вам точно визначити кілька компаній, які можуть вас зацікавити.

Створіть бізнес-план з аналізом

Після того, як ваш профіль покупця буде заповнено, також дуже важливо створити надійний бізнес-план. Бізнес-план дозволить вам визначити, чи буде придбання вигідним для вашої поточної ситуації. Ви окреслюєте свою стратегію та експертизу, зосереджуючись також на цілях, які ви маєте на (близьке) майбутнє. Якщо ви хочете створити повний бізнес-план, є певні речі, які ви повинні включити:

Дослідження ринку, щоб з'ясувати, як зараз почувається цей конкретний ринок, і чи відповідає він вашим амбіціям
Аналіз сильних та слабких сторін вашої компанії, а також компанії, яку ви бажаєте придбати
Стратегія та бачення, які ви маєте на увазі на майбутнє
Ваші майбутні очікування щодо цього придбання
Організаційна структура, яку ви бачите на майбутнє
Фінансовий план, що пояснює, як ви фінансуватимете придбання

Ви можете знайти багато шаблонів онлайн для створення хорошого бізнес-плану, які допоможуть вам у цьому. Ви можете звернутися до нідерландських державних організацій, таких як Податкова служба Нідерландів та Торгово-промислова палата, для отримання великої кількості детальної інформації. Також розумно запросити у продавця компанії так званий "sales memorandum". Це надасть вам широкий асортимент цифр, статистики та інформації про цю компанію. Альтернативно, ви також можете передати процес створення бізнес-плану на аутсорсинг спеціалізованій третій стороні, такій як Intercompany Solutions. Завдяки багаторічному досвіду та знанням ми можемо створити привабливий бізнес-план для будь-якої уявної компанії. Це також значно допоможе вам, коли ви шукатимете фінансування та/або інвесторів.

Розгляньте можливість найму радника

Як ми вже згадували вище, деякі кроки процесу можуть бути занадто складними для деяких підприємців, щоб виконати їх самостійно. Це пов'язано з тим, що з придбанням компанії пов'язано багато фінансових, юридичних та податкових аспектів. Тому може бути розумно найняти третю сторону з досвідом у придбаннях бізнесу на ранній стадії. Шукаючи корпоративну консультацію, переконайтеся, що ви обираєте команду кваліфікованих професіоналів, які мають законне право надавати послуги та консультації. Наприклад, не кожен може носити титул "бухгалтер" у Нідерландах, тому переконайтеся, що ви добре дослідили потенційного партнера. Переконайтеся, що третя сторона має юридичні, фіскальні та фінансові знання та знає всі чинні податкові закони та положення Нідерландів. Завдяки багаторічному досвіду у сфері придбання бізнесу, Intercompany Solutions може надати вам усі відповідні послуги щодо цієї конкретної галузі знань.

Перегляньте пропозицію щодо придбання та висловіть свою зацікавленість продавцю

Після того, як ви завершили всі дослідження та створили профіль покупця та бізнес-план, настав час розглянути фактичні компанії для продажу та зв'язатися з потенційно відповідними продавцями. Завдяки створеному вами профілю покупця ви можете орієнтуватися на пропозиції. Ви можете шукати на спеціальних платформах придбання, щоб знайти широкий спектр компаній для продажу, таких як Brookz або The Company Transfer Register. Також зверніть увагу, що багато придбань компаній відбуваються в рамках певних мереж. Наприклад, бізнес-партнери можуть вирішити об'єднатися, або один партнер купує іншого. З цієї причини вважається розумним ділитися своїми планами у вашій власній бізнес-мережі. Ви також можете використовувати соціальні мережі, щоб висловити свою зацікавленість у певній ніші чи ринку, і подивитися, що з цього вийде. Крім того, ви можете відвідувати спеціальні заходи, які запрошують підприємців на особливі події.

Після того, як ви насправді знайшли відповідну компанію (або кілька), ви можете зв'язатися з продавцем, щоб повідомити йому про свій інтерес до його компанії. Важливо попередньо дослідити компанію, щоб показати, що ви виконали свою «домашню роботу». Переконайтеся, що ви знаєте достатньо про компанію, щоб продавець серйозно поставився до вашої зацікавленості та пропозиції. Це також надасть вам необхідної впевненості. Завжди пам'ятайте, що продаж компанії може бути емоційним для продавця, оскільки він чи вона вклали багато праці та часу в бізнес. Це означає, що вам доведеться показати їм, чому ви будете найкращим вибором для подальшого успішного розвитку компанії. Це також дозволить вам продемонструвати свій досвід та ідеї у своїй комерційній пропозиції.

Розпочніть переговори та зафіксуйте домовленості

Як тільки ви знайшли потенційну компанію для покупки, і продавець також зацікавлений у вашій пропозиції, настав час розпочати переговори та створити необхідну документацію. Це означає, що ви офіційно укладете договір купівлі-продажу, який також включає багато адміністративних завдань. Наприклад, вам потрібно буде скласти так званий «Лист про наміри» (Letter of Intent, LOI). У цьому документі ви, по суті, фіксуєте всі результати переговорів між вами та продавцем. Майте на увазі, що на цьому етапі ви все ще можете змінити LOI, якщо щось зміниться. Під час переговорів ви обговорюватимете широкий спектр питань, таких як (але не обов'язково обмежуючись):

Опис ціни продажу
Умови, що застосовуються до продажу
Короткий опис того, що саме ви купуєте, включаючи всі активи та зобов'язання
Сума акцій, які ви придбаєте
Приблизний термін та графік зустрічей
Такі фактори, як конфіденційність
Якою буде правова структура та юридична особа компанії після її придбання
Чи буде продавець залучений до компанії після продажу

Як бачите, багато чого потрібно вирішити та узгодити. Тому ми настійно радимо кожному підприємцю, залученому до придбання, найняти третю сторону, яка спеціалізується на такій діяльності. Ви також можете взяти свого партнера або радника на переговори, що може мати величезний позитивний вплив на результат переговорів та продаж.

Проведіть оцінку та належну перевірку (due diligence)

Одним з найважливіших факторів будь-якого продажу, звичайно, є ціна, яку ви повинні заплатити. Пам'ятайте, що ви ніколи не повинні переплачувати, що насправді є однією з найбільших пасток, коли (початківці) підприємці хочуть купити бізнес. Коли ви купуєте будинок, ви також дивитеся на будинки в околицях, щоб переконатися, що оцінка будинку правильна. У бізнесі це працює аналогічно. Найкраще, що можна зробити, це дозволити вашому фінансовому партнеру або найнятій третій стороні скласти оцінку. Ця оцінка не буде автоматично точною ціною, яку ви заплатите, але вона служить основою для майбутніх переговорів щодо остаточної ціни продажу.

Існує кілька методів оцінки, кожен з яких має свої переваги та характеристики. Метод дисконтованого грошового потоку (Discounted cash flow, DSF) є найбільш часто використовуваним методом для оцінки, завдяки чистому іміджу компанії. За допомогою методу DSF ви розглядаєте поточну та майбутню вартість компанії, щоб отримати чітку картину. Інший метод – це розрахунок гудвілу, що означає, що ви розглядаєте активи та зобов'язання компанії, яку бажаєте придбати, а також її приріст капіталу. Це може бути її клієнтська база, репутація та потенціал прибутку. Третій метод – це розрахунок внутрішньої вартості компанії, яка, по суті, є її власним капіталом. Це означає, що ви віднімаєте борги бізнесу від його гудвілу та ринкової вартості. Четвертий метод передбачає розрахунок прибутковості компанії, що означає, що ви визначаєте вартість підприємства на основі середнього минулого прибутку та бажаної рентабельності.

Всі ці методи працюють добре, але важливо, щоб ви вибрали правильний для свого починання. Intercompany Solutions може допомогти вам з'ясувати, який метод оцінки найкраще відповідає вашим потребам. Крім оцінки, дуже важливим є також дослідження належної перевірки (due diligence). За допомогою due diligence ви розглядаєте такі фактори, як фінансові та юридичні записи. Чи все правильно та виправдано законом? Чи пов'язана компанія з будь-якою злочинною діяльністю? Чи працюють у компанії особи, які можуть становити загрозу в майбутньому? Чи існують будь-які поточні судові позови або претензії до компанії? Під час належної перевірки всі ці потенційні ризики досліджуються, щоб з'ясувати, чи справді інформація, надана продавцем, є правильною. Ви можете дізнатися більше про due diligence на цій сторінці. Якщо інформація виявиться невірною, а отже, пов'язаною з ризиками, ви можете вжити контрзаходів, таких як зниження ціни продажу. Крім того, ви також можете відмовитися від покупки компанії, якщо її неправомірні дії можуть загрожувати вам у майбутньому.

За необхідності: організуйте фінансування

У деяких випадках власники бізнесу вже мають достатній капітал, щоб купити іншу компанію. Якщо це не ваш випадок, знайте, що сьогодні існує безліч варіантів для залучення фінансування. Найбільш консервативним варіантом є банківський кредит. Якщо у вас є хороший бізнес-план, є ймовірність, що банк надасть вам кредит, якщо очікує, що ви успішно здійснили придбання. Ви також можете обрати краудфандинг, що особливо вигідно, якщо у вас є оригінальна або стійка ідея. Крім того, ви можете вибрати неформальні інвестиції або прийняти капітал від когось із вашої мережі. З досвіду ми знаємо, що фінансування для купівлі компанії часто передбачає комбінацію методів фінансування. Також зверніть увагу, що продавець іноді залишає частину ціни продажу в компанії, яку ви купуєте. Потім ви можете погасити будь-яку залишкову заборгованість з відсотками. Звертайтеся до нас за додатковою інформацією щодо належного фінансування вашого придбання.

Завершити продаж

Ви виконали всі вищезазначені кроки, а також отримали достатньо капіталу для фінансування придбання компанії? Тоді настав час скласти офіційний договір купівлі-продажу, що робиться нотаріусом. У договорі купівлі-продажу включено всі угоди з раніше складеного LOI. Вам потрібно буде звернутися до нотаріуса та підписати договір купівлі-продажу, щоб продаж став офіційним. Ви також повинні врахувати деякі додаткові витрати на передачу, які додаються до узгодженої ціни продажу. Це такі витрати, як нотаріальні витрати та гонорар, який просить ваш консультант, а також витрати на будь-які перевірки належної обачності та, можливо, витрати на фінансування.

Що відбувається після продажу?

Коли передача бізнесу завершена, вам потрібно подбати про додаткові домовленості та кроки, такі як реєстрація в Нідерландській торговій палаті. Коли ви стаєте новим власником компанії, це означає, що ви, як правило, отримаєте новий реєстраційний номер Торгової палати. Це непотрібно лише в тому випадку, якщо компанія продовжує існувати точно так само, як і раніше. Ви також отримаєте нідерландський номер ПДВ, і вам доведеться відкрити банківський рахунок, якщо у вас його ще немає. Крім того, вам також доведеться повідомити всім зацікавленим сторонам про продаж, таким як партнери, клієнти та постачальники. Ми наполегливо радимо також представитися співробітникам компанії, щоб вони знали, з ким матимуть справу надалі.

Вам також потрібно подумати про майбутнє компанії та всі організаційні аспекти поглинання. Вам слід подумати, як найкраще інтегрувати обидві компанії. Це викликає питання, такі як можлива зміна поточного корпоративного клімату та те, як ви залучите співробітників до вашої нової стратегічної візії. По суті, ви можете запобігти багатьом проблемам і заворушенням всередині компанії, якщо добре і часто спілкуєтесь щодо своїх планів. Ви повинні інформувати всіх залучених співробітників про ваші майбутні плани та про те, як ви бачите їхню участь у них. У багатьох випадках продавець буде радий допомогти вам на цьому шляху. Просто переконайтеся, що у вас є чіткі межі щодо ваших власних обов'язків та обов'язків інших співробітників, щоб запобігти будь-якому небажаному втручанню.

Intercompany Solutions може проконсультувати вас щодо поглинання компаній

Якщо ви шукаєте надійного партнера протягом всього процесу придбання, Intercompany Solutions із задоволенням допоможе вам на кожному кроці. Ми можемо надати вам інформацію про всі відповідні аспекти, що стосуються продажу, такі як найкращий метод придбання для вашого плану. Ми також можемо провести перевірку належної обачності, провести оцінку компанії, яку вам потрібно купити, та вирішити всі адміністративні питання. Ми допомагаємо іноземцям у започаткуванні та придбанні бізнесу в Нідерландах, що означає, що ми також можемо взяти на себе весь процес реєстрації в Нідерландській торговій палаті. Якщо вам потрібне фінансування, ми також можемо вказати вам правильний напрямок. Завдяки багаторічному професійному досвіду у сфері створення бізнесу, ми можемо надати вам усі додаткові послуги, необхідні для успішного продажу. Звертайтеся до нас у будь-який час за особистою порадою або чіткою пропозицією.

Джерела:

https://business.gov.nl/ending-or-transferring-your-business/index.html

Formation time	Dutch BV formation completed in 3 to 5 business days
Process	Fully remote setup with step-by-step guidance
Compliance	Expert support for registration, VAT and compliance
Aftercare	Accounting, tax and legal support included
One partner	All of the above through one trusted formation partner

Придбання бізнесу в Нідерландах для іноземця: короткий посібник